Банк, наличные или золото?
СТАВКИ ПОДНЯТЫ, ГОСПОДА!
Безусловно, интерес населения к банковским продуктам "подогрели" высокие ставки по гривенным депозитам, доходящие уже до 25% годовых. Как результат, гривенные депозиты в этом году оказались на порядок более привлекательными с точки зрения доходности, чем валютные (см. таблицу).
Кое-кто отдал предпочтение золоту. С начала 2011 года в Украине средняя цена продажи слитка золота номиналом 100 граммов выросла на 28,8% и составила в среднем 463 гривны за 1 грамм. Правда, не только сберечь свои кровные, но и подзаработать можно лишь при условии покупки слитка от 50 г, однако это делает инвестирование довольно дорогим (от 20 тыс. грн.) и на более-менее длительный срок (3-5 лет). Ведь чем меньше период инвестирования - тем больше потери. Так, поддавшись панике и продав 100-граммовый слиток стоимостью 46 тыс. грн. через 1-3 месяца после покупки, только на марже клиент потеряет минимум 14% накопленных средств, или 6,5 тыс. грн.
В случае досрочного расторжения "золотого вклада" вкладчик потеряет как потенциальную прибыль в результате роста цен на золото (около 30% годовых), так и среднюю ставку собственно по вкладу (2-2,5% годовых).
Немногие рискнули и вложились в ПИФы (паевые инвестиционные фонды), специализирующиеся на работе с ценными бумагами предприятий (акциями, облигациями). Однако не все управляющие компании смогли обеспечить своим клиентам доходность по ним выше, чем у банковских депозитов. Так что для большинства сограждан этот инструмент остается недостаточно понятным, нестабильным, рискованным и, как следствие, мало востребованным. В отличие от США, где в аналогичные фонды вкладывает деньги примерно 30% населения.
Покупать недвижимость? Увы, своя квартира пока остается для многих семей скорее несбыточной мечтой, нежели реальностью. Кроме того, при существующих процентных ставках по ипотеке (свыше 20%) возможность их обслуживать есть только у очень состоятельных граждан.
ВАЛЮТНЫЙ ВЫБОР
Наконец еще часть украинцев хотела бы заработать, но пока не решила, как именно это сделать, предпочитая хранить кровные дома. Это означает, что даже при текущем рекордно низком для Украины уровне инфляции в 7-7,5% (именно столько прогнозируют в НБУ на этот и следующий годы) гривенные сбережения обесценятся за 5 лет более чем на треть.
Не спасают от обесценивания и вложения в евро и долларах, которые на фоне экономических проблем своих стран уже давно утратили статус "тихой гавани". Даже если слухи о скорой "смерти" евро окажутся сильно преувеличенными, то при нынешних темпах инфляции в ЕС (2,5-3%) сбережения за 15-20 лет все равно уменьшатся вдвое. Так что и у них, и у нас сейфы - не лучшее место для накоплений.
Что касается рынка "Форекс", то участие в нем в НБУ уже давно приравняли к игре в казино. А, как известно, единственный способ выиграть в казино - это не играть вообще.
ОПТИМАЛЬНЫЙ ДЕПОЗИТ
В целом, как ни крути, самым понятным для украинцев остается банковский депозит. Дополнительным аргументом является возмещение в полном объеме вложенных средств и процентов на сумму до 150 000 грн. со стороны Фонда гарантирования вкладов физлиц. К тому же доход по депозитам не облагается налогом.
Выгодны гривенные вклады и банкам. У них появляются краткосрочные ресурсы в условиях изъятия Нацбанком лишней гривны с рынка, чтобы не допустить валютных атак на курс.
Согласно индексу депозитов для физлиц, рассчитываемому НБУ совместно с международным агентством ThomsonReuters на основе данных 20 банков, в начале декабря средняя ставка по гривенным депозитам составила в зависимости от срока вклада 14-15%. Это на 15% больше, чем в начале осени, и на 28% - с начала мая.
Ставки по депозитам в долларах колеблются в пределах 5,6-7,3%, евро - 4,1-5,8%. При этом в ближайшее время банкиры прогнозируют хотя и незначительное, но все же падение ставок по краткосрочным валютным вкладам вследствие повышения нормативов резервирования по ним. Так НБУ побуждает банки активнее привлекать от населения гривну благодаря более высоким ставкам, нежели по вкладам в валюте.
Как результат, если в октябре украинцы нарастили число валютных депозитов и уменьшили количество гривенных (общий приток средств в банки составил 2,2 млрд грн.), то в ноябре ситуация выровнялась: в равной мере росли как гривенные, так и валютные вклады. При этом в НБУ обещают порадовать население в следующем году альтернативными предложениями с дополнительным обеспечением: "золотыми сертификатами", индексируемыми на курс золота, валютными ОВГЗ и ипотечными облигациями. Только бы украинцы перестали работать с иностранной валютой, "как со своеобразной акцией, которая имеет собственные котировки, приравненные к колебаниям обменного курса".
- К сожалению, это вредит и экономике государства, и простым людям, - сетует глава Нацбанка Сергей Арбузов.
Банкиры, объединившиеся в Независимую ассоциацию банков Украины (НАБУ), сделали примерный расчет доходов тех, кто не поддался девальвационным ожиданиям и сделал ставку не на "американца" или "европейца", а на родную гривну.
Например, 25 тыс. гривен, которые вкладчик 1 ноября положил на депозит по ставке 12,21% годовых, через 9 мес. обеспечат ему 2600 грн. дохода (эквивалент 325 долл.).
Те, кто, поддавшись девальвационным ожиданиям, перевели гривну в доллары (по среднерыночному курсу 8,04 грн. за $1) и положили их на депозит под 7% годовых, за этот же срок заработают 162 доллара. Депозиты в евро принесут их обладателям всего 88 евро прибыли, или 118 долларов (ставка - 5,3%, курс - 11 грн. за евро). Таким образом, по итогам девяти месяцев не только защититься от инфляции, но и заработать смогут только те, кто имел банковские вклады в гривне и не поторопился обменять их на евро или доллары. Такой вот психологический парадокс для украинского обывателя, привыкшего полагаться во всем на заграницу.
КОМПЕТЕНТНО
Как стать миллионером
Как отмечает глава совета НАБУ, председатель правления ПАО "Укрсоцбанк" Борис Тимонькин, "субъективный фактор очень существенно влияет на мнение населения по отношению к выбору валюты вклада".
- Для меня вложения в доллары или евро представляются сегодня рисковыми. Сильный доллар не выгоден американской экономике, - говорит банкир. - Что же касается гривны, то на данный момент для обеспечения стабильного курса Нацбанк использует ряд инструментов, направленных для недопущения спекуляций на валютном рынке…
- Если гражданин накопил излишек средств и они не понадобятся в ближайшее время, то лучше всего положить деньги на счет в банке. При этом необходимо удостовериться в репутации и стабильности банка, - поддерживает коллегу исполнительный директор НАБУ, председатель правления банка "Старокиевский" Юрий Яременко.
При этом банкиры уверены, что отраслевая ассоциация, объединяющая 70% активов банковской системы, позволит им лучше отстаивать свои интересы и станет хорошим "знаком качества", когда вкладчик недостаточно уверен в финансовой надежности банка.
Банкиры поспешили опровергнуть расхожее заблуждение о том, что в нашей стране невозможно накопить не то что миллион долларов, но даже на старенькую хрущевку в столице. Даже 800 гривен, инвестируемые ежемесячно под 20% годовых, при сумме вклада 15 тыс. грн. не только защитят вкладчика от умеренной инфляции, но и сделают его через 25 лет долларовым миллионером!
